Panduan Analisa Data TKB90 P2P Lending (2023), Dimana Paling Buruk ?

TKB90 adalah indikator penting untuk menilai kesehatan portofolio pinjaman di perusahaan P2P (Peer to Peer) Lending.

Kalau di perbankan ada NPL (Non Performing Loan), maka OJK menetapkan TKB90 sebagai acuan kesehatan portofolio kredit yang diberikan P2P ke debitur.

Data TKB90 yang kami kumpulkan adalah per posisi Desember 2022.

Perusahaan P2P mana yang angka TKB90 paling jelek ?

Apa itu TKB90

TKB90 adalah ukuran tingkat keberhasilan Penyelenggara LPBBTI dalam memfasilitasi penyelesaian kewajiban Pendanaan dalam jangka waktu sampai dengan 90 (sembilanpuluh) hari terhitung sejak jatuh tempo.

Perhitungan tingkat keberhasilan bayar (TKB), yaitu: TKB90 = 100% - TWP90

TWP90 adalah ukuran tingkat wanprestasi atau kelalaian penyelesaian kewajiban yang tertera dalam perjanjian Pendanaan di atas 90 (sembilan puluh) hari sejak tanggal jatuh tempo.

Definisi ini sesuai dengan PERATURAN OTORITAS JASA KEUANGAN NOMOR 10 /POJK.05/2022 TENTANG LAYANAN PENDANAAN BERSAMA BERBASIS TEKNOLOGI INFORMASI.

LPBBTI (LAYANAN PENDANAAN BERSAMA BERBASIS TEKNOLOGI INFORMASI) pada dasarnya adalah Peer to Peer (P2P) Lending.

Menurut POJK 10 diatas, definisi LPBBTI adalah penyelenggaraan layanan jasa keuangan untuk mempertemukan pemberi dana dengan penerima dana dalam melakukan pendanaan konvensional atau berdasarkan prinsip syariah secara langsung melalui sistem elektronik dengan menggunakan internet.

Proses Peer to Peer (P2P) terjadi di LPBBTI karena lembaga ini mempertemukan pemberi pinjaman dan penerima pinjaman secara online lewat jaringan internet.

Kenapa TKB90 Penting Dipantau

Dalam P2P, pemberi dana atau investor harus memastikan bahwa uang yang ditanamkan ke penerima dana atau peminjam, lewat perusahaan P2P akan kembali tepat waktu dengan bunga.

Untuk investor bisa menilai kualitas peminjam di suatu P2P menggunakan TKB90.

Semakin rendah angka TKB90 berarti semakin besar pinjaman yang gagal bayar. Artinya uang investor gagal dikembalikan oleh peminjam.

Dan sebaliknya. Saat angka TKB90 bernilai 100% artinya semua pinjaman lancar dan tidak ada yang gagal bayar setelah 90 hari.

Jadi, indikator TKB90 penting diperhatikan oleh para investor yang ingin menanamkan uangnya di P2P.

Penting diperhatikan bahwa TKB90 mencatat pinjaman yang menunggak setelah 90 hari.

Jadi saat nilai TKB90 mencapai 100% itu tidak berarti bahwa semua pinjaman di P2P tersebut lancar, karena mungkin ada pinjaman yang menunggak tetapi tidak sampai 90 hari terlambat sudah lunas tunggakannya.

Sumber Data TKB90

OJK mewajibkan setiap P2P untuk mempublikasikan angka TKB90 di situs resmi secara transparan setiap bulan.

Berdasarkan laporan publikasi tersebut, kami mengumpulkan data TKB90 di 102 perusahaan P2P yang terdaftar resmi dan diawasi OJK.

Di tingkat industri, OJK mengeluarkan laporan kinerja P2P setiap bulan. Di dalam laporan ini terdapat angka TKB90 per bulan.

Trend TKB90 Industri P2P 2022 - 2023

Untuk memperoleh gambaran secara industri, kita melihat trend TKB90 dari bulan ke bulan selama 2022.

Pada Desember 2022, TKB90 di industri mencapai 97,22% yang artinya 2,78% dari pinjaman yang diberikan oleh P2P masuk kategori macet diatas 90 hari sejak jatuh tempo, sementara sisanya 97% lebih masuk kategori pinjaman lancar.

Angka TKB90 di industri P2P selama 2022 menunjukkan angka yang cukup stabil di 97% an. Ini artinya hanya 3% atau kurang yang masuk kategori macet.

Angka 3% macet cukup rendah jika dibandingkan dengan standar NPL perbankan yang mendapat warning dari Bank Indonesia jika NPL menembus 5%.

sumber: laporan bulanan OJK

Meskipun TKB90 di tingkat industri P2P stabil di kisaran 97% selama tahun 2022.

Namun, jika kita telisik lebih dalam ke masing - masing P2P maka angkanya cukup bervariasi.

Bahkan di perusahaan P2P tertentu angka TKB90 bisa rendah yang artinya angka kredit macetnya tinggi.

Tentu saja, ini menjadi warning buat investor atau pemberi pinjaman di P2P bahwa ada resiko kredit yang harus diperhatikan ketika melakukan investasi di P2P.

Dimana P2P TKB90 Paling Buruk

Bagaimana menentukan definisi angka TKB90 yang dianggap jelek ?

Kita akan menggunakan patokan Bank Indonesia (BI) terhadap perbankan yang menetapkan bahwa NPL 5% ke atas itu artinya kualitas pinjaman jelek dan bahaya buat kesehatan portofolio kredit.

NPL 5% itu sama dengan TKB90 95% atau lebih rendah. Artinya, jika P2P memiliki TKB90 sebesar 94% ekuivalen dengan 6% NPL di bank maka perusahaan P2P tersebut punya kinerja pinjaman yang buruk.

Dari laporan TKB90 di Desember 2022, yang kami kumpulkan, berikut ini adalah daftar P2P dengan angka TKB90 terburuk (cut-off

sumber: situs perusahaan P2P

Analisa TKB90 di Perusahaan P2P

Terdapat 20 perusahaan P2P dari total 102 yang memiliki TKB90 95% kebawah atau artinya lebih dari 5% portofolio kredit P2P ini macet atau gagal bayar 90 hari keatas.

TKB90 paling rendah mencapai 36% dialami satu P2P yang bergerak di bidang pertanian. Lebih dari 70% kredit yang disalurkan P2P ini berujung macet.

Tingginya kredit macet di beberapa P2P ini menunjukan bahwa investasi di P2P punya resiko yang tidak kecil. Perlu dicermati dengan matang tingkat resiko nya sebelum melakukan investasi di P2P.

Namun, di sisi lain, masih banyak perusahaan P2P yang memiliki angka TKB90 sangat bagus. Mereka punya kredit macet nihil.

Berikut ini daftar lengkap TKB90 dari semua perusahaan P2P di Indonesia per Des-22.

Terlihat dari daftar bahwa banyak perusahaan P2P yang punya TKB90 diatas 98% atau bahkan 100%. Artinya, kredit macet yang menunggak 90 hari keatas, nihil atau hanya 2% dari portofolio.

Jadi, pilihan P2P dengan kinerja portofolio kredit yang bagus, masih banyak.

Kesimpulan

TKB90 menunjukkan kesehatan portofolio pinjaman P2P. Angka ini wajib dipublikasikan setiap bulan di website masing-masing P2P.

Banyak P2P yang menunjukkan angka yang sangat bagus, TKB90 100%, namun tidak sedikit pula P2P yang angka TKB90 dibawah 95%.